Yaldabaoth ist der Sohn von Sophia, der Personifikation der Weisheit im Gnostizismus, mit der er in Streit gerät. Indem sie sich schöpferisch der Materie in Güte und Einfachheit zuwandte, schuf Sophia den unvollkommenen Yaldabaoth, der keine Kenntnis von den anderen Äonen hat. Von seiner Mutter erhielt er die Kräfte des Lichts, die er jedoch zum Bösen einsetzte. Sophia herrscht über die Ogdoas, der Demiurg über die Hebdomas. Yaldabaoth schuf sechs weitere Archonten und andere Gefährten,[42] die von ihm geschaffenen Engel rebellierten gegen Yaldabaoth. Um die Engel zu unterwerfen, schuf Yaldabaoth das materielle Universum.
Beim Akt der Schöpfung entledigte sich Yaldabaoth jedoch seiner höchsten Macht. Als Yaldabaoth dem ersten Menschen, Adam, die Seele einhauchte, flößte Sophia ihm den göttlichen Funken des Geistes ein. Nach der Materie brachte Yaldabaoth den Schlangengeist (Ophiomorphos) hervor, der der Ursprung allen Übels ist. Das Lichtwesen Sophia verursachte den Sündenfall durch die Schlange. Durch den Verzehr der verbotenen Frucht wurden Adam und Eva erleuchtet und wandten sich von Yaldabaoth ab. Schließlich wurden sie zur Strafe von Yaldabaoth aus der ätherischen Region, dem Paradies, vertrieben.
Yaldabaoth versuchte immer wieder, den Menschen die Gabe des Lichtfunkens, die er unwissentlich an sie verloren hatte, vorzuenthalten oder sie in Knechtschaft zu halten. Zur Strafe versuchte er, die Menschen dazu zu bringen, ihn als Gott anzuerkennen.[3] Wegen ihrer mangelnden Verehrung ließ er die Sintflut über die Menschen hereinbrechen, aus der eine weibliche Macht wie Sophia oder Pronoia43 Noah rettete.[3] Yaldabaoth schloss mit Abraham einen Bund, in dem er sich verpflichtete, ihm und seinen Nachkommen zu dienen. Die biblischen Propheten sollten die Herrlichkeit Yaldabaoths verkünden, doch gleichzeitig erinnerten sie die Menschen durch Sophias Einfluss an ihren höheren Ursprung und bereiteten sie auf das Kommen Christi vor. Auf Sophias Veranlassung hin sorgte Yaldabaoth für die Zeugung Jesu durch die Jungfrau Maria. Für seine Verkündigung bediente er sich Johannes des Täufers. Zum Zeitpunkt der von Yaldabaoth organisierten Taufe nahm Sophia den Körper Jesu an und lehrte die Menschen durch ihn, dass ihre Bestimmung das Reich des Lichts (die geistige Welt) und nicht das Reich der Finsternis (das materielle Universum) ist. Erst nach seiner Taufe erhielt Jesus göttliche Kräfte und konnte Wunder vollbringen. Da Jesus jedoch sein Reich zerstörte, anstatt es zu fördern, ließ Yaldabaoth ihn kreuzigen. Vor seinem Martyrium entkam Christus aus der körperlichen Hülle und kehrte in die geistige Welt zurück.